mensile in chiusura
le 2 tecniche per individuare la tendenza
pivot giornalieri/settimanali/mensili e osservazione massimi/minimi primaora di contratta

zioni

per didattica riguardante la candela impulsiva un buon esempio ieri alle 10.15
importante come sempre il marcato aumento di volumi

il fascio di resistenze in area 7.79€ ieri ha respinto il titolo
aumento di volumi sulla discesa
meglio monitorare il 50% di ieri e solo sopra per oggi utilizzare l'opzione long

didatticamente per la teoria dei frattali oggi abbiamo il completamento sul target primario

 movimento up del 20 febbraio 2014

annullata la candela daily down del 28 gennaio 2014 ora dobbiamo tener da conto quella del 16 gennaio 2014
per ora i vari livelli sono stati rispettati..buy sul 50%..congestione sul 261.8%
in caso completasse il target finale sarebbe 8.24€

un close daily sopra i massimi del 29 gennaio 2014...7.70€...annullerebbe appunto questa candela lasciando solo quella del 16 gennaio 2014 come impulsiva dominante up ( il cui target finale è in area 8.24€ )

lateralita con qualche giorno in più di minimi generatasi nella prima ora
opzione long sempre la meno rischiosa

in attesa di un chiaro impulso direzionale il fondo rimane leggermente long con un area di resistenze sui 7.79€

la situazione è la solita su Fiat
mensile long
settimanale completato
daily presenti 2 candele contrastanti...16 e 29 gennaio 2014
esposizione di cassetto ad oggi con meno rischi= long

l'inventore del Directional Movement consiglia di esporsi a mercato con un ADX superiore a 20
a volte usando questo filtro si entrera in ritardo nel movimento
un consiglio personale è di tener d'occhio l'indicatore che abbiamo creato nei post precedenti ed anche di eventualmente monetizzare o alzare stop loss quando l'indicatore superiore ( -DI o +DI ) buca al ribasso l'ADX ( vedi movimento cerchiato )
tutto questo ricordandoci che nessun indicatore vale per tutte le stagioni ( come parametri )

uno dei problemi principali del Directional Movement è la presenza di molto "rumore"...vari incroci consecutivi tra il +DI ed il -DI
questi li risolviamo con alcune operazioni aritmetiche andando a creare un indicatore meno nervoso...ovviamente un pò meno reattivo ma visivamente più utile

pdx14=DMPDX(C,14);
ndx14=DMNDX(C,14);
op1= op(pdx14,ndx14,add);
op2=op(pdx14,ndx14,sub);
op3=op(op2,op1,divis);
op4=wilder(op3,14);

uno dei pochi oscillatori...nonostante le sue limitazioni... che vale la pena tener d'occhio per identificare il trend è il Directional Movement di Welles Wilder

vediamo un pò il suo utilizzo ed eventuali consigli per migliorarne la resa

Il Movimento Direzionale è quella parte di movimento compiuto dal prezzo, non compreso nel range del giorno precedente: se il movimento è positivo il valore del DMI assumerà valore positivo (+DI) e sarà dato dalla differenza tra i massimi; se negativo il valore del DMI sarà negativo (-DI) e sarà dato dalla differenza tra i minimi. La media tra +DI e -DI genera un terzo indicatore importante che prende il nome di ADX (Average Directional Movement).
   I sistemi di trading basati sull'indicatore di Movimento Direzionale indicano acquisti e vendite comparando il +DI (Indicatore Direzionale Positivo) a 14 giorni ed il -DI sempre a 14 giorni. Tale comparazione, può essere mostrata, disegnando i due indicatori l'uno sull'altro o sottraendo il +DI dal -DI. Welles Wilder, ideatore di tale sistema che usava il periodo a 14 giorni in quanto riteneva che questo numero rappresentasse la metà di un importante ciclo all'interno del mercato, suggerisce di acquistare quando il +DI buca dal basso il -DI e di vendere quando il +DI buca verso il basso il -DI. Nel caso della differenza tra i due valori si usa la seguente formula: Pdi(14) - Mdi(14). Di fatto ci sono cinque indicatori che fanno parte del sistema del Movimento Direzionale: +DI, -DI, ADX, ADXR, e DX. Wilder inoltre, definisce queste semplici regole di trading come la "regola del punto estremo". Questa regola è tesa a prevenire i falsi segnali al fine di ridurre il numero delle operazioni. La regola del punto estremo stabilisce che nella seduta in cui il +DI e -DI si intersecano, viene segnato il "punto estremo". Quando il +DI supera dal basso il -DI, il prezzo estremo è il prezzo maggiore del giorno dell'incrocio. Quando il +DI buca vero il basso il -DI, il prezzo estremo è il prezzo minore del giorno dell'incrocio.

Il punto estremo è usato come "trigger" (grilletto), prezzo al quale effettuare la compravendita. Per esempio, dopo avere avuto un segnale d'acquisto (il +DI supera il -DI), bisogna attendere fino a che il prezzo del titolo superi il punto estremo (il prezzo maggiore della seduta in cui le linee del +DI e del -DI si sono intersecate) prima di comprare. Se il prezzo fallisce il tentativo di superare il punto estremo, occorre mantenere la posizione short. Molti software premettono la rappresentazione grafica sovrapposta tra DMI+ e DMI-, spesso anche con l'ADX, consentendo di avere ben chiara e precisa la sensazione dei segnali generati. Molti analisti attribuiscono difatti grande importanza al livello dell'ADX: più alto è il livello raggiunto dall'ADX, maggiore è la forza del trend sottostante, un cambiamento di trend ad esempio da 18 a 20 assume maggiore importanza di un cambiamento da 32 a 28. Wilder afferma che qualunque livello sopra il 15 indica un trend, ma al fine di ridurre i falsi segnali si consiglia di utilizzare livelli leggermente più alti, valori cioè attorno ai 20/25 punti.

nessuna novita di rilievo
fine settimana di scadenze
mancanza di volumi direzionali
opzione long sempre la meno rischiosa

sempre massima prudenza
il DJ è a target e devono decidere la nuova direzione
il grafico è trimestrale

per la tecnica dei minimi/massimi prima ora di quotazioni 5 per entrambi a testimoniare la mancanza di trend ..idem la prossimità all'open mensile
aspettiamo sviluppi

un dato statistico interessante su Fiat è il conteggio temporale di esposizione a mercato misurando gli impulsi
nell'ultimo decennio la soluzione ottimale è stata :
per il long = verde = 18%
per lo short = rosso = 18%
per il flat = bianco = 64%

poche novita di rilievo
leggera prevalenza di volumi a favore long
sempre le due daily contrastanti a boxxare
settimanale fiacco
esposizione long ancora la meno rischiosa

volumi

speculativi
aumento positivita sopra la fascia di resistenze del 29 gennaio 2014
sempre opzione long con meno rischi

solita situazione
long sul mensile
movimento completato sul settimanale
due candle daily contrastanti sul giornaliero
l'esposizione con meno rischi operativi rimane quella long

anche lo S&P 500 è al target finale
qui qualcosa deve succedere..estrema prudenza

nessuna novita di rilievo
assenza di trend e volumetria direzionale

nell'attesa diamo un occhio alla sorella minore di Fiat...CNHI
l'impulso up sul mensile è quello di gennaio 2012
finchè rimaniamo sotto il 100% della candela..8.27€..la situazione è delicata
comunque da quando è nata è rimasta un azione poco appetibile

titolo per ora volumetricamente " parcheggiato "
aspettiamo impulso

questo è il più grosso problema ad oggi
il completamento impulsivo up sul DJ..ed era spalmato su 3 mesi..partito nell'estate 2009
ora ne serve uno nuovo..e potrebbe essere in direzione opposta
comunque oltre all'attesa non possiamo fare altro che proteggere con stop loss categorici

 eventuali posizioni lunghe oppure monetizzare

su Fiat come la scorsa ottava il box è la zona di resistenza del  29 gennaio 2014 e la zona di supporto del 16 gennaio 2014..qui in mezzo mordi e fuggi

poca roba come impulso up sul FTSEMIB comunque la candela mensile e sopratutto le due prime settimanali di ottobre 2013 son da tener da conto per il prosieguo

qualche grafico per capire la situazione dell'indice italiano
innanzitutto l'impulso down sul mensile che ha generato la tragica discesa
gennaio 2008...lo possiamo considerare completato

ottava speculativa...pressione volumetrica in calo
per ora l'opzione long rimane quella con meno rischi operativi
i livelli di supporto nel range del 16 gennaio 2014 han tenuto
vedremo se la prossima settimana si generera qualche impulso direzionale

sul mensile il segnale long è ancora o.k.
sul settimanale è completato e bisogna aspettarne uno nuovo
sul giornaliero solo movimenti speculativi

niente di nuovo...7.28€ è il 161.8% del mensile...in un trend laterale l'estensione divina attira i prezzi

pochi volumi e statisticamente ...sopratutto per il long...servono

come monitoraggio tecnica massimi/minimi prima ora abbiamo 2 giorni negativi contro 1 positivo
e per la tecnica pivot giornaliero

/settimanale/mensile sempre prezzi in debolezza

solita fase speculativa tra i supporti del 16 gennaio 2014 e le resistenze del 29 gennaio 2014...operativita mordi e fuggi e si aspetta l'impulso direzionale

sul Dow Jones in questa zona abbiamo il completamento dell'impulso down del 23 gennaio 2014...ma il segnale più importante è l'esaurimento del trend up degli ultimi anni..lo vediamo in un post più avanti..il consiglio per ora è proteggere con uno stop loss qualsiasi posizione al rialzo

serve una candela settimanale impulsiva direzionale altrimenti non si va da nessuna parte

nulla di nuovo..

.all'interno delle due candele daily contrastanti
operazioni di breve respiro e attendiamo una fuoriuscita dal box di congestione

prosegue la debolezza in atto da alcuni giorni
siamo all'interno della candela up del 16 gennaio 2014...zona di supporti
siccome è molto importante seguire sempre la tendenza consiglio una trend line che parta

dall'apertura del mese e che si aggiorna sul prezzo corrente

il solito box delle due candele daily contrastanti
da monitorare nelle prossime ore se quella del 16 gennaio viene annullata confermando lo short oppure resiste..l'operativita consigliata per ora è sempre di brevissimo respiro perlomeno finchè non si genera una impulsiva sul settimanale

la fase di mercato monitorata con il sistema dei pivot
si nota il passaggio del pivot giornaliero sotto quello settimanale ed il raggiungimento di quello mensile..in questi casi come dicevo la lettura è aumento debolezza segnale long

daily: 2 candele impulsive contrastanti presenti..la up del 16 gennaio 2014..la down del 29 gennaio 2014..in questi casi il consiglio è essere poco esposti e per poco tempo sul titolo con rapide operazioni mordi e fuggi
l'eventuale perforamento al ribasso della candela del 16 gennaio porterebbe debolezza altrimenti per ora sostanzialmente l'esposizione long su Fiat è l'opzione con meno margini di rischio

settimanale: impulso precedente completato, per ora non ne sono presenti altri

riassumo la situazione sui 3 frame principali di Fiat
mensile: impulso long sempre in atto riguardante maggio 2013